Staden skulle ligga nära den turkiska gränsen, enligt Erdogan som säger att han diskuterat idén med USA:s president Barack Obama.
Enligt Erdogan, som framförde förslaget under ett tal i Istanbul, skulle staden byggas på ett område omfattande 4.500 kvadratkilometer och det internationella samfundet skulle kunna bidra med byggandet av infrastruktur. Presidenten angav ingen tidsplan för projektet.
Turkiet har upprepade gånger försökt övertyga sina allierade i väst att skapa en så kallad ”säker zon” för flyktingar i norra Syrien. För närvarande finns uppskattningsvis omkring 2,7 miljoner syriska flyktingar i Turkiet, enligt Erdogan.